Dans un discours prononcé hier, Andrew Hauser, de la Banque d’Angleterre, a examiné comment l’émission éventuelle d’une monnaie numérique de banque centrale (CBDC) pourrait avoir un impact sur le bilan de la banque centrale et sur la politique monétaire. Il a conclu que les monnaies stables réglementées et les CBDC pourraient toutes deux augmenter la taille du bilan de la banque centrale.
Andrew Hauser ajoute qu’une monnaie numérique de banque centrale de la CBDC ne poserait pas un trop grand défi pour les opérations de la Banque d’Angleterre.
Après avoir été encouragée par le ministre des Finances, Rishi Sunak, à envisager la création d’un éventuel « Britcoin », la BoE doit mener une consultation cette année pour savoir si elle doit créer sa propre monnaie numérique, une sorte de concurrent des crypto-monnaies telles que le Bitcoin.
Hauser a déclaré qu’une monnaie numérique de banque centrale serait le premier nouveau type de responsabilité de la banque centrale depuis des siècles, mais pas un qui serait incompatible avec les objectifs de la BoE.
La banque centrale d’Angleterre considère déjà les réserves en livres sterling que les banques commerciales détiennent chez elle comme une forme de monnaie numérique. Une CBDC à part entière offrirait donc une forme plus large d’accès public à ce système, ce qui pourrait potentiellement réduire le rôle des banques dans les paiements quotidiens.
La BoE a déjà déclaré que tout CBDC aurait une valeur équivalente aux billets de banque en livres sterling et ne remplacerait pas les espèces.
« En soi, les considérations de bilan ne présentent pas d’arguments contre l’adoption de la CBDC », a déclaré M. Hauser. « L’utilisation du bilan de la banque centrale pour fournir une monnaie transactionnelle garantie par l’État est l’une de nos fonctions les plus anciennes. »